В провинциальном городке расследование череды жестоких ритуальных убийств не приносит результатов. Местные жители винят во всем русалку, чей образ окутан множеством старых преданий. Для помощи в деле из столицы командируют эксперта по серийным преступлениям — Юрия Бахтина. Он скептически относится к мистическим версиям, однако по мере углубления в материалы дела его уверенность постепенно дает трещину.
Параллельно с расследованием Бахтину приходится разбираться с проблемами личного характера. Город оказывается ему знаком — когда-то он жил здесь, и прошлое напоминает о себе старыми друзьями и бывшей супругой. Круг подозреваемых расширяется, затрагивая и близких Бахтину людей. Преодолевая противодействие антагониста, давление закона и семейные конфликты, следователь все же находит зацепку, ведущую к убийце.
